Корреляция риска и carry trade на форекс

Carry trade

Форекс трейдерам следует признать, что «аппетит к риску», фраза, которая описывает готовность инвестора брать на себя риски, влияет на валютные рынки. Когда инвесторы чувствуют себя уверенными в своих инвестициях, они могут взять на себя больше риска и купить одну валюту за другую. Когда они чувствуют себя менее уверенно, инвесторы могут покупать более безопасные валюты и снижать риски.

Аппетит к риску

Один из лучших примеров «аппетита к риску» может послужить валютная пара AUD/JPY. Австралия имеет высокодоходную валюту, в то время как японская валюта низкодоходная. Благодаря разнице процентных ставок инвесторы могут покупать AUD/JPY для того чтобы получить прибыль от стратегии carry trade.

Если доходность в AUD составит 4,5%, а расходы от заимствования в JPY составит 0,25%, форекс трейдеры зарабатывают 4,25% ежегодно от общего объема инвестиций. Если трейдеры инвестируют 10 000 долларов, то они получат прибыль за год 425 долларов. Используя кредитное плечо 1:10, инвестор может инвестировать только 1000 долларов, а его доход от инвестиций составит 42,5%.

Это кажется довольно безрисковой стратегией торговли, не так ли? Вы получаете прибыль 42,5% каждый год без особых временных затрат.

Но это не совсем так. Торговля парой AUD/JPY может быть одной из самых рисковых.

Риск

Пара AUD/JPY является рискованной для торговли, потому что благодаря огромной прибыли на разнице процентных ставок трейдеры прибегают к большим кредитным плечам для того чтобы купить австралийские доллары за японские иены. При использовании большого кредитного плеча небольшое движение цены на пару AUD/JPY может существенно повлиять на прибыль трейдера.

Например: Вы покупаете AUD/JPY с кредитным плечом 1:20 и получаете годовую прибыль на всю сумму инвестиций 4,25% или 85% от фактических инвестиций.

Возможные результаты:

  1. Пара AUD/JPY растет, и Вы получаете проценты плюс прибыль от роста стоимости валютной пары.
  2. Пара AUD/JPY остается на прежнем уровне, и Вы просто получаете проценты.
  3. Пара AUD/JPY падает на 5% и вы теряете все свои инвестиции.

Результаты под номером 1 и 2 являются потрясающими. Вы либо ежегодно получаете 85% прибыль от своих инвестиций либо даже еще больше благодаря росту австралийского доллара. Результат под номером 3 ужасный. Потому что вы используете кредитное плечо 1:20, изменение цены AUD/JPY на 5% буде достаточно, для того чтобы от Ваших инвестиций ничего не осталось.

Когда много трейдеров на рынке используют кредитное плечо, то на рыке увеличивается волатильность. Когда начинаются продажи, то они вызывают очень сильные и быстрые движение. Когда трейдеры начинают покупать, цены растет быстрыми темпами.

Торговать австралийским долларом можно, но на менее рисковых рынках. В следующей статье мы расскажем Вам, какую роль исполняет доллар США, когда инвесторы начинают бояться за свои инвестиции.

Рекомендуемый брокер:

Открыть демо счёт

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *